2023年4月,鋼材市場(chǎng)整體弱勢(shì)運(yùn)行。冶金工業(yè)信息標(biāo)準(zhǔn)研究院發(fā)布的中國鋼鐵運(yùn)營(yíng)景氣指數(shù)(SOPI)顯示,4月份景氣指數(shù)為70.9點(diǎn),環(huán)比下降2.2個(gè)點(diǎn),尚處于較為景氣區(qū)間,評(píng)級(jí)為A-。下游需求不及預(yù)期,鋼鐵行業(yè)運(yùn)營(yíng)不佳,4月份SOPI已接近預(yù)警區(qū)。
上周鋼材延續(xù)去庫趨勢(shì),主要鋼材品種價(jià)格小幅回升。供應(yīng)端,為應(yīng)對(duì)行情下行影響,部分鋼廠主動(dòng)減產(chǎn),高爐開工率、日產(chǎn)鐵水產(chǎn)量環(huán)比持續(xù)下降,但仍處于供應(yīng)高位。需求端,下游成交疲軟,市場(chǎng)信心不足。原燃料方面,焦炭第七輪提降落地,鐵礦石、廢鋼價(jià)格偏弱運(yùn)行。1-4月份,鋼材進(jìn)口延續(xù)下降態(tài)勢(shì),出口繼續(xù)保持增長(zhǎng)。綜合考慮原燃料價(jià)格走勢(shì)、市場(chǎng)供需矛盾,預(yù)計(jì)短期內(nèi)鋼材價(jià)格以窄幅震蕩為主。
進(jìn)出口
1-4 月份,鐵礦砂及其精礦累計(jì)進(jìn)口3.85億噸,同比+8.6%;鋼材出口2801.4萬噸,同比+55.0%;鋼材進(jìn)口249.8萬噸,同比-40.1%。當(dāng)前,全球制造業(yè)恢復(fù)延遲,海外用鋼需求恢復(fù)緩慢,鐵礦石需求有所下降。鑒于我國鋼材出口的價(jià)格優(yōu)勢(shì),預(yù)計(jì)5月份我國鋼材出口量繼續(xù)處于高位,進(jìn)口量低位小幅波動(dòng),全球鐵礦石供應(yīng)整體趨于寬松,國內(nèi)鐵礦石進(jìn)口量小幅波動(dòng)。
鋼鐵產(chǎn)量
5月上旬,中鋼協(xié)重點(diǎn)統(tǒng)計(jì)鋼鐵企業(yè)共生產(chǎn)粗鋼2250.77萬噸、生鐵2005.65萬噸、鋼材2086.89萬噸。本旬平均日產(chǎn),粗鋼225.08萬噸,環(huán)比+2.0%;生鐵200.57萬噸,環(huán)比-1.15%;鋼材208.69萬噸,環(huán)比-7.89%(剔除相關(guān)因素,環(huán)比-4.2%)。據(jù)重點(diǎn)統(tǒng)計(jì)鋼鐵企業(yè)產(chǎn)量估算,5月上旬全國平均日產(chǎn),粗鋼290.99萬噸、環(huán)比+1.18%;生鐵243.92萬噸、環(huán)比-0.98%;鋼材368.29萬噸、環(huán)比-2.51%。
成交與庫存
上周(5月第2周,5月8日-12日,下同)鋼材市場(chǎng)成交以剛需為主,僅有少量投機(jī)補(bǔ)庫需求,鋼材成交低迷,但略好于去年同期水平,建筑鋼材周度日均成交量指數(shù)70.80,環(huán)比-4.80%,同比+12.99%。庫存方面,五大品種鋼社會(huì)庫存和鋼廠庫存分別為1330.25萬噸、542.23萬噸,環(huán)比-3.26%、-6.88%,同比-14.41%、-22.60%。近期鋼廠為應(yīng)對(duì)行情下行影響,鋼材產(chǎn)量連續(xù)多周下降,尤其是電爐鋼生產(chǎn)企業(yè)減產(chǎn)明顯,后期隨著鋼廠陸續(xù)復(fù)產(chǎn),市場(chǎng)供需形勢(shì)改善難度仍較大。預(yù)計(jì)本周,鋼材成交量保持低位運(yùn)行,鋼材庫存小幅下降。
原燃料價(jià)格
焦炭,上周一級(jí)冶金焦價(jià)格繼續(xù)下跌,出廠均價(jià)2151元,環(huán)比-3.76%、同比-42.8%。近期焦炭?jī)r(jià)格弱勢(shì)運(yùn)行,第七輪降價(jià)已落地。各地焦煤價(jià)格降幅不一,部分焦企盈利能力較差。鋼材市場(chǎng)成交疲軟,需求無明顯改善,鋼企利潤(rùn)承壓。預(yù)計(jì)本周,焦炭?jī)r(jià)格繼續(xù)偏弱運(yùn)行。廢鋼,上周國內(nèi)廢鋼價(jià)格微幅波動(dòng),45個(gè)城市6mm以上廢鋼噸鋼均價(jià)2423.8元,環(huán)比 -0.17%,同比-26.55%。國際方面,歐美廢鋼價(jià)格延續(xù)下行,鹿特丹環(huán)比-3.75%,土耳其環(huán)比-3.70%。美國廢鋼價(jià)格環(huán)比-4.76%。綜合看,鋼企利潤(rùn)欠佳,廢鋼較鐵水無性價(jià)比優(yōu)勢(shì),電爐開工率和產(chǎn)能利用率下降。預(yù)計(jì)本周廢鋼價(jià)格將繼續(xù)偏弱運(yùn)行。
鋼材價(jià)格
上周鋼材價(jià)格止跌回升。據(jù)中鋼協(xié)統(tǒng)計(jì),八大品種鋼材噸鋼均價(jià)4312元,環(huán)比+0.12%,同比-21.09%,為連續(xù)7周下跌后首次環(huán)比回升。從鋼材品種看,除中厚板價(jià)格小幅下降外,其他品種均小幅上升,幅度均在1%以內(nèi)。綜合考慮供給端產(chǎn)量回落以及原燃料價(jià)格偏弱運(yùn)行,預(yù)計(jì)本周鋼材價(jià)格繼續(xù)窄幅振蕩調(diào)整。(冶金工業(yè)信息標(biāo)準(zhǔn)研究院)